在整體銀行業(yè)利潤(rùn)增長(zhǎng)仍有兩位數(shù)的大背景下，中信銀行3月29日?qǐng)?bào)出的年報(bào)讓市場(chǎng)有些意外，其歸屬本行股東的凈利潤(rùn)310．32億元，同比僅增長(zhǎng)0．69％，成為近年來(lái)首只年度業(yè)績(jī)利潤(rùn)接近零增長(zhǎng)的銀行股。
　　這一接近零增長(zhǎng)的凈利潤(rùn)數(shù)據(jù)在筆者看來(lái)，恰恰是某種警示或提醒。即未來(lái)幾年銀行業(yè)利潤(rùn)高增長(zhǎng)面臨艱難的形勢(shì)，或?qū)⒉街行陪y行后塵，逐步回落甚至跌至零增長(zhǎng)的結(jié)局。
　　作為一家企業(yè)，一家上市公司，業(yè)績(jī)利潤(rùn)零增長(zhǎng)甚至負(fù)增長(zhǎng)、虧損都是常態(tài)的事，但在中國(guó)，銀行似乎是個(gè)只能賺錢不能虧錢的“主”。在此前幾年，這種印象深入人們心中，但在未來(lái)，銀行不轉(zhuǎn)型改革，不論是國(guó)有銀行還是股份制銀行，或許都會(huì)面臨業(yè)績(jī)利潤(rùn)零增長(zhǎng)甚至負(fù)增長(zhǎng)的問(wèn)題。
　　從中信銀行的例子來(lái)看，2012年利潤(rùn)增速過(guò)低的一個(gè)原因是該行主動(dòng)增提了撥備。年報(bào)顯示，截至2012年末，中信銀行撥備覆蓋率達(dá)到288．25％，比上年末提升15．94個(gè)百分點(diǎn)；貸款撥備率首次突破2％，達(dá)到2．12％，比上年末大幅提高0．5個(gè)百分點(diǎn)。但與此同時(shí)，中信銀行的不良貸款余額、不良率都有微升也是不容忽視的事實(shí)。2012年末，該行不良貸款余額122．6億元人民幣，比上年末增加37．1億元；不良貸款率0．74％，比上年末上升0．14個(gè)百分點(diǎn)。
　　不可否認(rèn)，2012年銀行業(yè)業(yè)績(jī)?cè)鏊佥^大下滑與當(dāng)年的全球經(jīng)濟(jì)形勢(shì)嚴(yán)峻有關(guān)，這一點(diǎn)也正如中信銀行董事長(zhǎng)田國(guó)立所說(shuō)，2012年,全球經(jīng)濟(jì)繼續(xù)緩慢增長(zhǎng)，美國(guó)財(cái)政問(wèn)題和歐洲主權(quán)債務(wù)危機(jī)形勢(shì)依然嚴(yán)峻，新興經(jīng)濟(jì)體增長(zhǎng)普遍放緩。但筆者認(rèn)為，外部環(huán)境對(duì)業(yè)績(jī)的影響只是一時(shí)，國(guó)內(nèi)銀行業(yè)利潤(rùn)下降未來(lái)更多會(huì)受國(guó)內(nèi)市場(chǎng)環(huán)境與政策影響、更受銀行自身轉(zhuǎn)型成功快慢與否影響。
　　其一，利率市場(chǎng)化是新一屆政府不得不繼續(xù)加快推進(jìn)的。這一進(jìn)程對(duì)于直到今天仍受益于巨大息差收入的銀行來(lái)說(shuō)是致命的一個(gè)因素，一旦利率市場(chǎng)化程度與國(guó)際化真正接軌，國(guó)內(nèi)銀行利潤(rùn)的來(lái)源將真正要靠自身經(jīng)營(yíng)與業(yè)務(wù)服務(wù)來(lái)獲取，如果銀行自身轉(zhuǎn)型不及時(shí)，業(yè)務(wù)擴(kuò)展與服務(wù)未能跟上腳步，賺錢還是虧錢就是一目了然的事。
　　其二，在回歸實(shí)業(yè)的今天及未來(lái)幾年，金融服務(wù)于實(shí)體經(jīng)濟(jì)的好壞直接影響其利潤(rùn)獲得，可以顯見(jiàn)的是，一旦實(shí)體經(jīng)濟(jì)再次受到嚴(yán)峻的考驗(yàn)而沒(méi)有有效的增長(zhǎng)，則銀行業(yè)的不良貸款就會(huì)面臨新一輪的危機(jī)，這一點(diǎn)當(dāng)前已經(jīng)能夠看到一二。光伏行業(yè)無(wú)錫尚德的破產(chǎn)與江浙地區(qū)諸多企業(yè)陷入發(fā)展困境以及資金鏈斷裂等，已經(jīng)讓一些銀行受到?jīng)_擊與影響。筆者在中信銀行第三屆董事會(huì)第九次會(huì)議決議公告中看到，該行董事會(huì)同意將無(wú)錫、溫州、佛山、泉州分行劃歸總行直接管理。這表明包括中信在內(nèi)的一些銀行已經(jīng)注意到沿海發(fā)達(dá)地區(qū)發(fā)生的一些信貸風(fēng)險(xiǎn)正在上升，這從另一層面也提醒銀行，在國(guó)內(nèi)外經(jīng)濟(jì)形勢(shì)嚴(yán)峻時(shí)，大量企業(yè)經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)帶來(lái)的信貸風(fēng)險(xiǎn)是成正比上升的。
　　其三，國(guó)內(nèi)對(duì)房地產(chǎn)的持續(xù)深入調(diào)控，其對(duì)銀行的信貸影響將日漸明顯，比如居民購(gòu)房信貸增速在未來(lái)幾年增長(zhǎng)將趨緩甚至下降；銀行對(duì)房地產(chǎn)（除保障房建設(shè)）的投資信貸增速也會(huì)有較大萎縮；對(duì)基礎(chǔ)設(shè)施的建設(shè)步伐也會(huì)趨于相對(duì)穩(wěn)定；以上這些信貸的增速下降和萎縮對(duì)于銀行的利潤(rùn)增長(zhǎng)而言，可以說(shuō)有著巨大的影響。
　　因此，如果銀行業(yè)無(wú)法在非利息凈收入增長(zhǎng)方面有所轉(zhuǎn)型與突破，則在下一個(gè)年度，利潤(rùn)零增長(zhǎng)或許就不是中信銀行一家了。