回購雅虎股份細(xì)節(jié)曝光 中投中信國開行入股阿里巴巴
2012-09-20   作者:記者 侯云龍/北京報道  來源:經(jīng)濟參考報
 
【字號
    阿里巴巴集團(以下簡稱“阿里巴巴”)宣布完成對雅虎76億美元股份回購后,其融資細(xì)節(jié)也隨之曝光。9月19日,有知情人士透露,阿里巴巴通過發(fā)行普通股、可轉(zhuǎn)換優(yōu)先股以及銀行借貸,共融資約59億美元用于此次股份回購。其中,20億美元為普通股,約19億美元為優(yōu)先股,20億美元為銀行借貸。
  值得注意的是,阿里巴巴此次普通股認(rèn)購包括中國投資有限公司(以下簡稱“中投”)、國家開發(fā)銀行(以下簡稱“國開行”)下屬的股權(quán)投資子公司國開金融有限責(zé)任公司(以下簡稱“國開金融”)以及中信集團(以下簡稱“中信”)旗下的中信資本和博裕資本。據(jù)知情人士介紹,此次普通股認(rèn)購數(shù)額為20億美元,中投認(rèn)購了10億美元,國開金融、中信資本和博裕資本認(rèn)購了其余10億美元中的大部分。另外,阿里巴巴現(xiàn)有股東中的淡馬錫控股、DST及銀湖,也參與了普通股的認(rèn)購。
  對此,多數(shù)市場人士認(rèn)為,通過此次普通股認(rèn)購,中投、中信和國開行成為阿里巴巴股東,將和馬云實現(xiàn)雙贏。一方面,馬云和阿里巴巴管理層在重獲公司控制權(quán)后,還將獲得中投、中信和國開行三家強力盟友,有助于加強對阿里巴巴的掌控,順利實施未來各項經(jīng)營戰(zhàn)略;另一方面,一旦阿里巴巴未來實現(xiàn)整體上市,這三家新股東也將獲得可觀的投資收益。
  目前,阿里巴巴的股東構(gòu)成中,除了馬云及管理層、軟銀、雅虎外,主要為淡馬錫控股、DST及銀湖等持股比例很少的外資資本,因此有分析人士認(rèn)為,中投、中信、國開行入股阿里巴巴,將進(jìn)一步增加公司中中方的話語權(quán)。
  此前,阿里巴巴公布的材料顯示,雅虎擁有阿里巴巴39%左右的股權(quán),軟銀擁有29.3%左右股權(quán),馬云及管理層擁有31.7%左右股權(quán)。隨著淡馬錫控股、DST及銀湖等投資者的進(jìn)入以及此次中投、中信、國開行的入股,完成股份回購的阿里巴巴的股權(quán)結(jié)構(gòu)會發(fā)生顯著變化。
  由于阿里巴巴目前尚未公布認(rèn)購股權(quán)的細(xì)節(jié),因此在完成此次回購后,阿里巴巴的股權(quán)結(jié)構(gòu)目前尚不得而知。但可以肯定的是,回購雅虎原有20%的股權(quán)后,馬云及管理層將成為阿里巴巴第一大股東。
  另有投行人士在接受《經(jīng)濟參考報》記者采訪時介紹,如果按照回購雅虎股權(quán)的價格測算,中投、中信、國開行三家所認(rèn)購的普通股,不會超過阿里巴巴完成回購后股權(quán)的5.25%;但中投、中信、國開行可能以更為理想的價格認(rèn)購了更多的阿里巴巴股份。但考慮到阿里巴巴目前的估值,以及淡馬錫等投資機構(gòu)此前的20億美元投資和此次股權(quán)融資,中投、中信、國開行的持股比例最終應(yīng)不會高于5.25%這一水平。
  據(jù)知情人士介紹,阿里巴巴為融資而發(fā)行的普通股與可轉(zhuǎn)換優(yōu)先股共39億美元。以此計算,阿里巴巴本次融資發(fā)行的優(yōu)先股為19億美元。據(jù)阿里巴巴介紹,可轉(zhuǎn)換優(yōu)先股由來自亞洲、歐洲和美國的全球性投資機構(gòu)參與配售。
  阿里巴巴還介紹,國開行為此次交易提供了10億美金的銀行貸款;花旗、瑞士信貸集團、德意志銀行、新加坡發(fā)展銀行、澳新銀行、巴克萊銀行、瑞穗實業(yè)銀行、摩根士丹利8家銀行,提供了另外10億美金的銀行貸款。
  阿里巴巴此次76億美元股權(quán)回購?fù)瓿珊,?biāo)志著阿里巴巴集團在過去12個月中總額超過120億美元的并購和融資已經(jīng)全部完成。2011年,由銀湖、DST、淡馬錫控股和云峰基金共同向阿里巴巴投資20億美元,2012年6月,阿里巴巴完成了對其B2B香港上市公司Alibaba.com的私有化,以25億美元現(xiàn)金回購市面上公開發(fā)售的上市公司股票。阿里巴巴同時表示,此次交易完成后,集團的現(xiàn)金儲備為30億美元,能夠支持公司長遠(yuǎn)的戰(zhàn)略發(fā)展。
  凡標(biāo)注來源為“經(jīng)濟參考報”或“經(jīng)濟參考網(wǎng)”的所有文字、圖片、音視頻稿件,及電子雜志等數(shù)字媒體產(chǎn)品,版權(quán)均屬經(jīng)濟參考報社,未經(jīng)經(jīng)濟參考報社書面授權(quán),不得以任何形式刊載、播放。
 
相關(guān)新聞:
· 阿里巴巴打開挖掘自身寶藏之門 2012-05-22
· 阿里巴巴重獲"自由身" 整體上市存疑 2012-05-22
· 消息稱阿里巴巴將以70億美元向雅虎回購20%股權(quán) 2012-05-21
· 星晨急便面臨倒閉 阿里巴巴云物流嘗試受挫 2012-03-10
· 從阿里巴巴私有化重新認(rèn)識股票市場 2012-02-27
頻道精選:
·[財智]誠信缺失 家樂福超市多種違法手段遭曝光·[財智]歸真堂創(chuàng)業(yè)板上市 “活熊取膽”引各界爭議
·[思想]夏斌:人民幣匯率不能一浮了之·[思想]劉宇:轉(zhuǎn)型,還須變革戶籍制度
·[讀書]《歷史大變局下的中國戰(zhàn)略定位》·[讀書]秦厲:從迷思到真相
 
關(guān)于我們 | 版面設(shè)置 | 聯(lián)系我們 | 媒體刊例 | 友情鏈接
經(jīng)濟參考報社版權(quán)所有 本站所有新聞內(nèi)容未經(jīng)協(xié)議授權(quán),禁止下載使用
新聞線索提供熱線:010-63074375 63072334 報社地址:北京市宣武門西大街甲101號
Copyright 2000-2010 XINHUANET.com All Rights Reserved.京ICP證010042號