美國(guó)銀行近況不佳，由于投資者推測(cè)美銀將不得不重新進(jìn)入公共市場(chǎng)募資，擔(dān)心該行的違約風(fēng)險(xiǎn)將不斷上升，該行股價(jià)一路下跌。盡管美銀一再表示公司沒(méi)有募集資本的迫切需要，但在巴菲特宣布將為美銀注資50億美元僅一天后，又有報(bào)道稱美銀將出售所持建行至少半數(shù)股份，籌資85億至90億美元。
BofA’s shares have tumbled 35 per cent this year amid concerns the bank’s troubled mortgage business could overwhelm its balance sheet，forcing the lender‘s executive to reverse course and raise additional equity.(《金融時(shí)報(bào)》)
由于投資者擔(dān)心該行陷入困境的抵押貸款業(yè)務(wù)可能拖垮其資產(chǎn)負(fù)債表，迫使其高管轉(zhuǎn)變立場(chǎng)，籌集額外的股本，美國(guó)銀行的股價(jià)今年已經(jīng)下跌35%。
美國(guó)銀行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)近來(lái)持續(xù)發(fā)酵。美國(guó)銀行的信用違約互換(CDS)一度暴漲創(chuàng)下2009年來(lái)新高，顯示市場(chǎng)認(rèn)為美國(guó)銀行的違約風(fēng)險(xiǎn)正在不斷上升。股市大幅波動(dòng)被投資人視為良機(jī)。巴菲特近日表示，不會(huì)有二次衰退，現(xiàn)在抄底良機(jī)已經(jīng)來(lái)臨。
The bank will sell Berkshire 50，000 preferred shares valued at $100，000 each. The shares pay an annual dividend of 6 per cent. BofA may redeem the preferred shares at any time，for a 5 per cent premium. Berkshire will also receive warrants to buy 700m common shares of BofA at an exercise price of $7.14. (《金融時(shí)報(bào)》)
美國(guó)銀行將出售5萬(wàn)份美國(guó)銀行累積優(yōu)先股給伯克希爾公司，每股價(jià)格1萬(wàn)美元，該優(yōu)先股每年股息收益為6%。美國(guó)銀行可在任意時(shí)點(diǎn)以5%的溢價(jià)贖回。此外伯克希爾公司還將獲得7億份美國(guó)銀行認(rèn)股權(quán)證，以每股7.14美元的執(zhí)行價(jià)格購(gòu)入美國(guó)銀行股票。
金融危機(jī)后，巴菲特對(duì)高盛集團(tuán)和美國(guó)通用電器公司(GE)均進(jìn)行過(guò)類似投資，且回報(bào)不菲。巴菲特2008年出資50億美元買入的高盛集團(tuán)優(yōu)先股今年已被高盛花費(fèi)55億美元贖回。此次注資，巴菲特獲得的條款仍然十分優(yōu)惠。
While Bank of America plans to sell at least half of its 10 percent stake in the Chinese bank，it is willing to unload much more than that for the right price，according to the officials. (《紐約時(shí)報(bào)》)
據(jù)消息人士透露，美國(guó)銀行計(jì)劃出售所持這家中國(guó)銀行10%股權(quán)的至少一半，但是如果達(dá)成的價(jià)格合適，也可能出讓更多股份。
據(jù)消息人士稱，美國(guó)銀行出售建行股份，主要是為了達(dá)到《巴塞爾協(xié)議Ⅲ》新的資本金要求。目前，美國(guó)銀行在這方面仍落后于其他美國(guó)大銀行。
“This proves to the market that if the bank needs additional capital，which we don’t believe they do，but if they needed to calm the market by raising capital， they could do it within 30 minutes with a quick call to Uncle Warren，”said Sean Egan，managing principal of Egan-Jones Ratings.(路透社)
“這向市場(chǎng)證明了銀行是否需要額外的資金，事實(shí)上我們認(rèn)為它們并不需要。但是如果銀行需要通過(guò)籌資來(lái)平靜市場(chǎng)，它們只需花費(fèi)30秒給巴菲特大叔打個(gè)電話就行了。”美國(guó)伊根-瓊斯評(píng)級(jí)公司的首席管理顧問(wèn)肖恩-伊根說(shuō)。
巴菲特投資美國(guó)銀行的消息一出，美國(guó)銀行股價(jià)25日開盤即大漲20%，并帶動(dòng)美國(guó)股市全線高開。知情人士表示，盡管美銀首席執(zhí)行官布萊恩-莫伊尼漢堅(jiān)稱，美銀不需要額外資本，但他認(rèn)為此舉可能安撫華爾街的緊張神經(jīng)。
Mr. Buffett spent $5 billion on Goldman Sachs back in September 2008，at the worst of the crisis. There was a temporary blip in confidence for financials and the broader market，and then the stock tumbled along with the rest of the market.(《華爾街日?qǐng)?bào)》)
在2008年9月金融危機(jī)最嚴(yán)重的時(shí)刻，巴菲特曾為高盛注資50億美元，此舉為金融股和整個(gè)股市帶來(lái)了短暫的回升，但隨后高盛股票又隨著整個(gè)股市大幅下跌。
同注資高盛一樣，消息的提振作用很快散去，因?yàn)閱螒{一次注資很難解決美國(guó)銀行面臨的多重難題。有分析指出，此次投資并非直接投資普通股，條款也很優(yōu)惠，同時(shí)歐洲債務(wù)危機(jī)仍對(duì)其信用違約互換高企產(chǎn)生支撐，注資難以打消市場(chǎng)關(guān)于該行抵押貸款業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的擔(dān)憂，此外其資本金比例仍低于美國(guó)其它銀行。